무역 옵션 전략

10 가지 옵션 전략.
10 가지 옵션 전략.
거래자는 위험을 제한하고 수익을 극대화하는 데 사용할 수있는 옵션 전략의 수에 대해 거의 또는 전혀 알지 못하고 옵션 게임을 시작합니다. 그러나 약간의 노력만으로도 거래자는 거래 수단으로서 옵션의 유연성과 강력 함을 이용하는 방법을 배울 수 있습니다. 이를 염두에두고, 우리는 학습 곡선을 단축하고 올바른 방향으로 여러분을 안내 할 수있는이 슬라이드 쇼를 작성했습니다.
10 가지 옵션 전략.
거래자는 위험을 제한하고 수익을 극대화하는 데 사용할 수있는 옵션 전략의 수에 대해 거의 또는 전혀 알지 못하고 옵션 게임을 시작합니다. 그러나 약간의 노력만으로도 거래자는 거래 수단으로서 옵션의 유연성과 강력 함을 이용하는 방법을 배울 수 있습니다. 이를 염두에두고, 우리는 학습 곡선을 단축하고 올바른 방향으로 여러분을 안내 할 수있는이 슬라이드 쇼를 작성했습니다.
1. Covered Call.
알몸 통화 옵션을 구입하는 것 외에도 기본 통화 또는 구매 전략에 참여할 수 있습니다. 이 전략에서는 자산을 철저하게 구매하고 동시에 동일한 자산에 통화 옵션을 기록 (또는 판매)합니다. 소유 자산의 볼륨은 콜 옵션의 기본 자산 수와 동일해야합니다. 투자자는 단기 포지션 및 자산에 대한 중립적 견해를 가지고 있으며 (콜 프리미엄 수령을 통해) 추가 수익을 창출하거나 원 자산 가치의 잠재적 인 하락을 방지하고자 할 때 이러한 입장을 자주 사용합니다. (더 깊은 통찰력을 얻으려면 떨어지는 시장을위한 Covered Call Strategies를 읽으십시오.)
2. 결혼 한 풋.
결혼 풋 전략에서 특정 자산 (예 : 주식)을 구매하거나 (현재 소유하고있는) 투자자는 동등한 수의 주식에 대한 풋 옵션을 동시에 구매합니다. 투자자는 자산 가격에 대해 낙관적 인 전망을 갖고 잠재적 인 단기 손실로부터 자신을 보호하고자 할 때이 전략을 사용할 것입니다. 이 전략은 본질적으로 보험 정책처럼 기능하며 자산 가격이 급격히 떨어지면 마루를 확립합니다. (이 전략을 사용하는 것에 대한 더 자세한 내용은 결혼 한 결론 : 보호적인 관계를 참조하십시오.)
3. Bull Call Spread.
황소 콜 스프레드 전략에서, 투자자는 특정 파업 가격으로 콜 옵션을 동시에 구매하고 더 높은 파업 가격으로 동일한 수의 콜을 판매 할 것입니다. 두 통화 옵션 모두 만료 월 및 기본 자산이 동일합니다. 이러한 유형의 수직적 확산 전략은 투자자가 호황을 누리고 기본 자산의 가격이 완만하게 상승 할 때 종종 사용됩니다. (자세한 내용은 Vertical Bull 및 Bear Credit Spreads를 참조하십시오.)
4. 곰 퍼트 퍼트.
곰 퍼트 스프레드 전략은 황소 콜 스프레드와 같은 수직 스프레드의 또 다른 형태입니다. 이 전략에서 투자자는 특정 행사 가격으로 풋 옵션을 동시에 구매하고 동일한 수의 풋을 낮은 행사 가격으로 판매합니다. 두 가지 옵션 모두 동일한 기본 자산에 사용되며 동일한 만료일을 갖습니다. 이 방법은 거래자가 약세이고 원 자산의 가격이 하락할 것으로 예상되는 경우에 사용됩니다. 제한된 이득과 제한된 손실을 모두 제공합니다. (이 전략에 대한 자세한 내용은 곰돌이 퍼프 : 공매도 대안을 보아라.)
Investopedia 아카데미 "초보자를위한 옵션"
다음 단계를 수행하고 다음을 배울 준비가 된 경우 몇 가지 옵션 전략을 배웠습니다.
옵션을 추가하여 포트폴리오의 유연성을 향상시킵니다. 전화를 선금으로 사용하고 보험으로 제시합니다. 만료 날짜를 해석하고 시간 가치와 내재 가치를 구별합니다. breakevens 및 위험 관리를 계산합니다. 스프레드, 스 트래들 및 목을 조른 것과 같은 고급 개념을 탐색합니다.
5. 보호 고리.
보호 칼라 전략은 같은 기본 자산 (예 : 주식)에 대해 아웃 오브 더 풋 옵션을 구입하고 동시에 아웃 오브 더 통화 옵션을 작성함으로써 수행됩니다. 이 전략은 주식의 장기 포지션이 상당한 이익을 얻은 후에 투자자가 자주 사용합니다. 이런 식으로 투자자는 주식을 팔지 않고도 이익을 얻을 수 있습니다. (이러한 유형의 전략에 대한 자세한 내용은 보호용 고리를 잊지 말고 보호용 고리의 작동 방법을 참조하십시오.)
6. 긴 스 트래들.
긴 straddle 옵션 전략은 투자자가 동일한 행사 가격, 기본 자산 및 만료일을 사용하여 통화 및 Put 옵션을 동시에 구매하는 경우입니다. 투자자는 기본 자산의 가격이 크게 움직일 것으로 믿을 때이 전략을 자주 사용하지만 어떤 방향으로 나아갈 지 확신 할 수 없습니다. 이 전략을 통해 투자자는 무제한의 이익을 유지할 수 있지만 손실은 두 가지 옵션 계약의 비용으로 제한됩니다. (자세한 내용은 Straddle Strategy 중립적 인 시장 접근법을 읽으십시오.)
7. 긴 교살.
긴 목 졸법 옵션 전략에서 투자자는 동일한 성숙도 및 기본 자산을 가진 옵션을 다른 매입 가격으로 구매하고 통화를 구매합니다. 풋 옵션 가격은 일반적으로 콜 옵션의 파격 가격보다 낮을 것이며, 두 옵션 모두 돈에서 제외 될 것입니다. 이 전략을 사용하는 투자자는 기본 자산의 가격이 큰 움직임을 겪을 것이라고 믿지만 이동이 어느 방향으로 나아갈 지 확신 할 수 없습니다. 손실은 두 옵션의 비용으로 제한됩니다. strangles는 일반적으로 straddles보다 비용이 적게 듭니다. 옵션이 돈으로 구입되기 때문입니다. (자세한 내용은 목구멍으로 이익을 얻으십시오.)
8. 나비 퍼짐.
이 시점까지의 모든 전략에는 두 가지 다른 직책이나 계약이 필요했습니다. 나비 확장 옵션 전략에서 투자자는 불 확산 전략과 곰 확산 전략을 결합하여 세 가지 다른 가격을 사용합니다. 예를 들어, 나비 확산의 한 유형은 가장 낮은 (최고) 가격으로 한 통화 (Put) 옵션을 구매하는 것과 더 높은 (낮은) 가격으로 두 가지 통화 (Put) 옵션을 판매 한 다음 마지막 통화 (Put) 옵션을 더 높은 (낮은) 가격으로 행사할 수 있습니다. 이 전략에 대한 자세한 내용은 나비 스프레드로 이익 트랩 설정하기를 참조하십시오.
9. 철 콘도르.
더 재미있는 전략은 철 콘도입니다. 이 전략에서 투자자는 두 가지 다른 전략에 길고 짧은 지위를 동시에 보유합니다. 철 콘도르는 배우기에 충분한 시간을 필요로하고 마스터하기 위해 연습해야하는 상당히 복잡한 전략입니다. (철 콘도르에 탑승 할 때, 철 콘도르에 가야 할 것인가에 대한이 전략에 대해 더 알고 싶다면, Investopedia Simulator를 사용하여 스스로 위험을 무릅 쓰고 전략을 시험해보십시오.)
10. 철 나비.
우리가 여기서 보여줄 최종 옵션 전략은 철 나비입니다. 이 전략에서 투자자는 길거나 짧은 걸음 걸이와 목 졸림의 동시 구입 또는 판매를 결합합니다. 나비 퍼짐과 유사하지만, 이 전략은 둘 중 하나와 반대되는 통화와 풋을 모두 사용하기 때문에 다릅니다. 손익은 사용 된 옵션의 파업 가격에 따라 특정 범위 내에서 제한됩니다. 투자자들은 종종 위험을 줄이면서 비용을 줄이기 위해 out-of-the-money 옵션을 사용합니다. (자세한 내용은 철 나비 옵션 전략이란 무엇입니까?)

낮은 비용. 놀라움이 없습니다. Ally Invest.
Ally Invest는 투자에 익숙하지 않거나 숙련 된 거래자 또는 그 중간에 있거나 관계없이 TradeKing에서 기대하는 것과 동일한 훌륭한 서비스, 제품 및 가치를 제공합니다. 자세히 알아보십시오.
등록 된 담당자는 연중 무휴로 이용 가능합니다.
Ally Invest Securities의 배경은 FINRA BrokerCheck에서 찾을 수 있습니다.
중요 공지.
Ally Invest를 떠날거야.
계속하기로 선택하면 타사에서 운영하는 사이트로 연결됩니다. 우리는 귀하가 발견하거나 제공 할 수있는 제품, 서비스 또는 정보에 대해 책임을지지 않습니다. Ally Invest를 떠나기 때문에 우리는이 제 3 자에게 자체 개인 정보 보호 정책과 보안 수준이 있음을 알고 있습니다. 해당 사이트에 게시 된 모든 정책 및 이용 약관을 검토하는 것이 좋습니다.
중요 공지.
Ally Invest를 떠날거야.
계속을 선택하면 Ally Invest가 소유하거나 통제하지 않는 웹 사이트로 이동하게됩니다. 우리는 귀하가 발견하거나 제공 할 수있는 제품, 서비스 또는 정보에 대해 책임을지지 않습니다. 또한 해당 사이트의 개인 정보 보호 정책, 보안 수준 및 이용 약관이 귀하에게 미치는 영향을 읽고 이해해야합니다.
사용자 이름을 잊어 버리셨습니까?
사용자 이름을 잊어 버린 경우 855-880-2559 (연중 무휴) 전화로 문의하십시오.
Ally Invest는 모든 고객에게 모범적 인 고객 서비스를 제공하기 위해 최선을 다하고 있습니다. 여기에서 대부분의 고객 질문에 대한 답변을 찾을 수 있습니다.
옵션 운동.
월요일에 전화 (855-880-2559 855-207-2559)하여 옵션을 행사할 수 있습니다. 금요일 정규 영업 시간 중 주식 시장 휴일 제외 금요일 오전 8시 (미국 동부 표준시) & ndash; 오후 4시 30 분, 동부 표준시. 귀하의 계좌는 다음 영업일에 귀하의 계좌에 반영됩니다.
현물 옵션을 보유하고 있고 주식이 충분하지 않거나 근본적인 증권을 소유하지 않은 경우, 귀하는 결과로 얻은 장단기를 커버 할 책임이 있습니다. 귀하의 긴 형평 옵션이 돈에 있지만 자동 운동을 받고 싶지 않다면, 운동하지 말라는 요청을 제출하는 옵션의 최종 거래일 오후 4시 30 분 (동부 표준시 기준)까지 당사에 연락하십시오. Ally Invest는 자동 연습 문제를 다루기 위해 귀하의 계좌에 충분한 지분을 보유하고 있지 않은 경우, 이론적으로 자동 연습을 받아야한다고하더라도 그 선택권을 행사하지 않고 만료시킬 수 있습니다. Ally Invest 's Risk 부서는 사전 통보없이 고객의 재량에 따라 고객 계좌의 옵션 포지션을 마감 할 수있는 권리를 보유합니다.
이 관계를 삭제 하시겠습니까?

거래 옵션 전략
Ally Invest & rsquo;의 전문가로부터.
무료 온라인 웹 세미나.
월요일 옵션 블리츠.
화요일 한낮의 시장 통화.
너의 겸손한 저자.
Ally Invest & rsquo 's Sr. 옵션 분석가 인 Brian Overby를 만나보십시오.
옵션 교육. 청하다.
Brian & rsquo;의 최신 블로그 게시물 :
옵션에는 위험이 포함되며 모든 투자자에게 적합하지 않습니다. 자세한 내용은 거래 옵션을 시작하기 전에 Standardized Options 브로셔의 특징 및 위험 요소를 검토하십시오. 옵션 투자자는 비교적 짧은 기간 내에 투자 금액 전체를 상실 할 수 있습니다.
여러 가지 옵션 전략에는 추가 위험이 따르므로 복잡한 세금 처리가 필요할 수 있습니다. 이 전략을 실행하기 전에 세무 전문가와 상담하십시오. 묵시적인 변동성은 주가 변동성의 미래 수준 또는 특정 가격 시점에 도달 할 확률에 대한 시장의 합의를 나타냅니다. 그리스인은 옵션 계약의 가격 결정과 관련된 특정 변수의 변화에 ​​옵션이 어떻게 반응할지에 대한 시장의 합의를 나타냅니다. 묵시적인 변동성이나 그리스의 예측이 옳을 것이라는 보장은 없습니다.
Ally Invest는 자체 감독 투자자에게 할인 중개 서비스를 제공하며 투자, 재정, 법률 또는 세금 관련 조언을 제공하거나 제안하지 않습니다. 시스템 응답 및 액세스 시간은 시장 조건, 시스템 성능 및 기타 요인으로 인해 달라질 수 있습니다. Ally Invest†™ s 체계, 서비스 또는 제품의 사용과 관련되었던 공로 그리고 위험을 평가하기에 너는 혼자서 책임있다. 콘텐츠, 연구, 도구 및 주식 또는 옵션 기호는 교육적 목적을위한 것이며 특정 보안을 구매하거나 판매하거나 특정 투자 전략에 관여 할 것을 권장하거나 권유하지 않습니다. 다양한 투자 결과의 가능성에 관한 계획이나 기타 정보는 사실상 가설 적이거나 정확성이나 완전성에 대한 보장이 없으며 실제 투자 결과를 반영하지 않으며 향후 결과를 보장하지 않습니다. 모든 투자에는 위험이 관련되고 손실은 원금 투자액을 초과 할 수 있으며 보안, 산업, 부문, 시장 또는 금융 상품의 과거 성과는 미래 결과 또는 수익을 보장하지 않습니다.
Ally Invest Securities, LLC를 통해 제공되는 유가 증권. 회원 FINRAÂ 및 SIPC. Ally Invest Securities, LLC는 Ally Financial Inc. 의 전액 출자 자회사입니다.

옵션 하우스에 대한 TradeKing.
TradeKing과 OptionsHouse는 우리가 여기에서 매우 높은 평가를내는 두 명의 브로커입니다. 문제는 우리가 다른 하나를 추천 할 수 있는가?
우리가 서로 상대방을 대면했는지 확인하기 위해 제공하는 고객 서비스, 존경받는 거래 플랫폼의 유용성, 그들이 제공하는 거래 도구, 그들이 제공하는 교육 및 물론 가격에 대해 평가했습니다.
새로운 중개인을 찾는 것은 결코 쉬운 일이 아니므로 아래 표를 사용하여이 두 중개인 중 어느 것이 귀하의 경험 및 거래 스타일에 가장 적합한 지 알아보십시오. 그런 다음 가상 계좌에 가입하여 철저한 시운전을 통해 자신을 커밋 할 수 있습니다.
제품 & amp; 서비스.
서비스 개요.
제공되는 서비스 측면에서 TradeKing은 CD를 제공하지만 Days Trading은 제공하지 않으며, OptionsHouse는 당일 거래를 제공하지만 CD는 제공하지 않습니다. 따라서 CD가 필요하거나 하루의 상인이라면 쉽게 선택할 수 있습니다. 나머지는 조금 더 자세히 살펴야합니다.
OptionsHouse가 데이 트레이딩을 환영하지만, 그들은 옵션을 제공하지 않습니다. 이는 E - TRADE가 빈번한 거래자들에게 제공하는 할인 된 금리보다 여전히 싸다는 점을 감안하더라도, 그 비율이 매우 경쟁력이 있다는 사실에 부분적으로 상쇄됩니다.
나는 OptionsHouse가 채권 거래를 제공한다고 지적해야하지만, 전화를 통해서만 거래 할 수 있습니다. 이유는 모르지만 임시 조치 일 뿐이며 향후 플랫폼 업데이트에서 수정 될 예정입니다.
무역 도구.
거래 도구 개요.
그것은 거의 똑같은 이야기입니다. 문자 적으로 기능면에서 그들 사이에서 선택할 것은 없습니다. 그러나 이러한 기능을 사용하는 방법이 차이를 만드는 것입니다.
TradeKing 플랫폼은 사용하기에 매우 직관적입니다. 초보자와 중개자 모두에게 적합하며 한 번의 클릭으로 거래가 가능하므로 시스템 내 어디에서나 거래 할 수 있습니다.
반면 OptionsHouse에는 모든 종소리와 호루라기가있는 완전히로드 된 플랫폼이 있지만 TradeKing만큼 쉽게 사용할 수는 없지만 예를 들어 차트 내에서 거래를 수행 할 수는 없습니다.
다행히도 두 브로커 모두 가상 거래를 제공하므로 결정하기 전에 두 가지 드라이브를 모두 테스트 할 수있는 충분한 기회를 제공합니다.
수수료 & amp; 커미션.
OptionsHouse는 가격면에서 극도로 경쟁력이 있으며, 뮤추얼 펀드를 제외한 모든 것에 정확히 비싼 TradeKing을 이겼습니다. 가격이 가장 중요한 요소라면 OptionsHouse가 최선책입니다.
그러나 초보자라면 어떨까요? 신참으로 훈련 및 교육뿐만 아니라 지원에 집중해야합니다. 이것은 TradeKing이 탁월한 곳이며, 거래 아이디어와 자금 관리 팁의 보물이라고 할 수있는 훌륭한 거래 커뮤니티를 가지고 있습니다.
OptionsHouse이 같은 시설을 제공하지 않습니다, 당신은 거의 자신에 남아 있습니다. 그렇다고 그들의 훈련이 긁히지 않는다고 말하는 것은 아닙니다. 그들은 훌륭한 옵션 트레이닝을 제공하지만, 경험 많은 트레이더를 목표로합니다.
초보자라면보다 저렴한 옵션을 사용하기 전에 저렴한 비용을 희생하고 거래의 기초를 배우는 것이 더 나을 것입니다. 언제든지 OptionsHouse로 이동할 수 있습니다.
OptionsHouse는 경험이 풍부하고 중개자 인 당신에게 적합합니다. 플랫폼은 사용하기가 쉽지 않을 수도 있지만 필요한 도구를 모두 갖추고있어 잊지 말고 상당한 비용 절감 효과를 누릴 수 있습니다.